ФИНАНСОВЫЕ ДУМКИ

Длинные "народные" (ранее о том, как они стали народными в трейдерских кругах) ОФЗ 26238 жестко слили во вторник на рекордном для них объеме (см. график выше). Дневной объем составил 14 млрд руб, для торгов на бирже это очень много. Основные сделки по ОФЗ обычно проходят на "вне биржи". Свое мнение о перспективах данных ОФЗ написал в июле прошлого года, когда они были на уровне 60% от номинала, как и сейчас. Не видел там тогда особого потенциала для роста, сейчас придерживаюсь примерно такого же мнения. @marketdumki

Макрон: навигация в Ормузе возможна только в координации с Ираном, и когда все закончится Франция не присоединится к США сейчас https://t.me/markettwits/363093

Как раз об этом вчера и писал, что открытие Ормузского пролива полностью зависит от воли Ирана, и без серьезной компенсации ему просто нет смысла его открывать -

Именно от воли Ирана зависит сейчас, будет ли через пролив продолжаться судоходство или нет. Если он будет "закрыт" несколько месяцев, то на мировом рынке может образоваться такой дефицит нефти, который неминуемо погрузит мировую экономику в самую тяжелую рецессию со времен Великой Депрессии. И вот представим ситуацию - Трамп объявляет об очередной победе над Ираном и останавливает операцию. Но зачем Ирану в ответ на это открывать пролив без каких-либо очень серьезных компенсаций? Абсолютно незачем!

Высшие политические деятели Ирана заявляют, что как раньше уже не будет в Ормузском проливе. Непонятно до конца, что имеется в виду, но ясно, что Иран будет до конца использовать этот козырь в рукаве. И по факту Трамп пока не знает, как с этим бороться. На этом фоне нефть продолжает держаться выше 100$ за баррель. Недовольство в мире действиями Трампа нарастает. И неясно пока, чем это для него обернется в конечном счете. @marketdumki

А вот вам и 12 руб по юаню. Получите и распишитесь! Тем временем Rusfar cny - 14.32%! Ничего другого в таких условиях по рублю ожидать и не стоило, о чем не раз и писал! @marketdumki

⚡️СРОЧНО СКАЧАЙТЕ ПРИЛОЖЕНИЕ АЛЬФА-ИНВЕСТИЦИЙ НА АЙФОН⚡️ ПОКА НЕ УДАЛИЛИ. Устанавливайте приложение ToRefresh ПРЯМО СЕЙЧАС — новым инвесторам дарим акцию, стоимостью до 15 000 рублей. @alfabank

Ставка Rusfar в юанях вновь подросла в понедельник до 13.86% и практически сравнялась со ставкой в рублях! На данный момент Rusfar rub равна 14.77% (кстати, четкий сигнал, что ставка ЦБ будет понижена на ближайшем заседании в пятницу). В условиях фактически равенства ставок в двух валютах рубль просто обречен на снижение (писал об этом уже не раз). И вот сегодня юань уже поднялся до 11.85 руб. С начала марта после того, как стало известно, что правительство изменяет бюджетное правило, рубль потерял уже около 7%. В приватном канале "Еще больше Думок" писал, на каких уровнях покупаю юань и затем усиливаю по нему лонги. Продолжаю удерживать прибыльную позицию. Кому интересно, как буду действовать дальше и где фиксировать прибыль, подписывайтесь! Судя по высочайшей ставке по юаням, спрос на валюту сохраняется. И есть все основания ожидать ее дальнейшего укрепления. @marketdumki

Итак, Трамп уже 9 раз объявил о победе над Ираном за те 16 дней, которые продолжается текущая военная операция. Вполне возможно, что Трамп объявит еще не об одной победе. Теоретически при других обстоятельствах он мог бы после очередного объявления о победе закончить военные действия в одностороннем порядке. Но не в данной ситуации, когда у Ирана есть туз в рукаве, а именно контроль над Ормузским проливом. Именно от воли Ирана зависит сейчас, будет ли через пролив продолжаться судоходство или нет. Если он будет "закрыт" несколько месяцев, то на мировом рынке может образоваться такой дефицит нефти, который неминуемо погрузит мировую экономику в самую тяжелую рецессию со времен Великой Депрессии. И вот представим ситуацию - Трамп объявляет об очередной победе над Ираном и останавливает операцию. Но зачем Ирану в ответ на это открывать пролив без каких-либо очень серьезных компенсаций? Абсолютно незачем! В итоге ситуация все больше выглядит патовой для США. Одними бомбардировками не получится "открыть" Ормузский пролив. Достаточно вспомнить, как гораздо более слабые в военном плане хуситы в 2023 - 2024 годах достаточно эффективно кошмарили судоходство в Красном море. И как-то не получалось с ними справиться. А тут дело идет об Иране и гораздо более уязвимом Ормузском проливе. На данный момент выглядит так, что Трамп всё-таки попался на крючок. До тех пор пока пролив "закрыт", время играет против него. Недовольство среди других стран, корпораций и населения США из-за высоких цен на бензин будет только нарастать. Соответственно давление на Трампа будет усиливаться. Посмотрим, сможет ли он как-то выкрутиться из этой ситуации. Пока видно, что готового решения данной задачи у него попросту нет. @marketdumki

Интересная табличка от аналитиков Дойче банка, как американский рынок реагировал на разные геополитические кризисы. Во всех случаях SP500 снижался, как это происходит и сейчас. Но вот любопытен в этой табличке еще один момент. В ней указано, что в 1979 году произошло вторжение СССР в Афганистан. Но почему-то по непонятной причине в этой табличке от Дойче банка не указано, что в 2001 году произошло еще одно важное геополитическое событие, а именно вторжение США в тот же самый Афганистан. То ли аналитики случайно про это забыли, а может сознательно умолчали. Пришлось самому посмотреть, как себя вел тогда SP500. Именно на саму американскую операцию в Афгане, индекс практически никак не отреагировал. До этого он падал, а когда она началась, отскочил. А вообще в те года с 2000 по 2003 год SP500 в течение трёх лет находился в медвежьем тренде. Учитывая нынешнюю капитализацию (более 200% ВВП страны) американского рынка, я бы не исключал, что нечто похожее вполне может повториться и сейчас. @marketdumki

Ставка Rusfar в юанях еще подросла в пятницу до 12.32% vs 11.53% в четверг (ранее о том, к чему это приведет). Спрос на юани присутствует и на споте. Пара юань/рубль завершила торги в пятницу на уровне 11.65, что является максимальным значением почти за 6 месяцев. В конце февраля правительство заявило о пересмотре бюджетного правила, чтобы ослабить давление на валютный рынок. Затем последовало решение об отмене продажи валюты из ФНБ. И рубль перешел к ослаблению, которое было просто необходимо в текущих макроэкономических условиях. Пока все говорит в пользу продолжения данной тенденции. @marketdumki

💼 6 ТОП Telegram-каналов о трейдинге и инвестициях. ✅ TAUREN ИНВЕСТИЦИИ — один из лучших каналов для долгосрочного и среднесрочного инвестора. Ничего лишнего, только доходные идеи. Автор канала проверен временем и доходностью, рекомендуем подписаться 👍 🧑‍💼Александр Полярный — инвестор с проверенной стратегией и капиталом свыше $1 млн. Тысячи инвесторов используют его методику с доходностью более 100% за 10 месяцев. Прозрачный подход без рекламы и ежедневный анализ рынка для взвешенных решений. 🧑‍💻Около ЦБ — наш канал об экономике и финансах России. О мошенниках, цифровом рубле, ставках и курсах. Анализируем нефть, ОПЕК+ и экономику. Советы по сбережениям и всему, что влияет на деньги. 🔹Уютный Трейд — Один из старейших и самых уважаемых каналов об инвестициях, на который должен быть подписан каждый. Рассказывает и показывает, что покупает. Подписывайтесь, все вопросы отпадут моментально! 📉Российские акции — новость вышла, а ты уже видишь реакцию рынка. Каждый пост с дневным графиком и котировками. Отчёты, дивиденды, геополитика всё в одном месте. Открыл, глянул, понял. Без воды и по делу! @russia_companies 📊Инвестируй или проиграешь — это не просто громкий лозунг, а личный опыт автора с 15-летним стажем на фондовом рынке. Пока новички ищут «волшебные таблетки», здесь показывают, как стабильно делать 20–30% годовых, опираясь на фундаментальный анализ и холодный расчёт. Никакой пустой теории — только реальные сделки, разборы отчётов и проверенные временем стратегии. Обязательно подпишитесь и тоже станьте рантье! 📩 Сотрудничество и реклама — @evvvaafr #ВП #подборка

Where is the Federal Reserve Chairman, Jerome “Too Late” Powell, today? He should be dropping Interest Rates, IMMEDIATELY, not waiting for the next meeting! President DONALD J. TRUMP https://t.me/markettwits/362514

Трамп, конечно, удивительный человек. Вчера вновь потребовал от Пауэлла в экстренном порядке снизить ставку, не дожидаясь следующего заседания ФРС. Интересно, как бы воспринял рынок, если бы Пауэлл согласился пойти на такой шаг в условиях того, что цены на бензин в США взлетели на 30-40% за последние дни из-за резкого подъема нефтяных котировок в результате начала военной операции против Ирана. По идее, это привело бы к мощнейшему разгрому на рынке гособлигаций, т.к. стало было понятно, что регулятор не сможет удержать под контролем ситуацию с ростом инфляции. Эта была бы классическая ошибка ДКП, которая затем часто приводит к гиперинфляции, если ее вовремя не исправить (ЦБ РФ, кстати, как раз и пишет о таких ошибках в своем недавнем исследовании). Маловероятно, что ФРС пойдет на поводу у Трампа. Рынок же, вообще, начал закладываться на то, что регулятор перестанет понижать ставку в текущем году. Это означает, что у инвесторов сохраняется доверие к ФРС. @marketdumki