В обнимку с финансами | Татьяна Худякова

🍏 X5 приготовил две новости для своих акционеров Часто пишу в своём блоге про данную компанию. Причина этому - на нашем рынке не так много компаний, которые имеют относительно устойчивый к санкциям рынок. Да, кризис однозначно сказывается и на продуктовом ритейле, перераспределяя покупателей в более дешевые сегменты. Но согласитесь, "кушать хочется всегда". А это прибавляет устойчивости Х5 - рынок внутренний, спрос есть, да и инфляция, по сути, перераспределяется на плечи покупателей. Поэтому за акциями я слежу, в портфеле держу. Итак, что за две новости? 1️⃣ Компания рекомендовала дивиденды за 9 месяцев 2025 года. • Размер дивиденда — 368₽ на акцию • Доходность на текущий момент — 13,5% • Последний день для покупки акций под дивиденды — 5 января 2️⃣ Дополнительные акции

X5 планирует продать казначейский пакет — 9,7% собственных акций, которые компания ранее сконсолидировала в рамках исполняемого закона № 470-ФЗ. Сделки могут растянуться на срок до трёх лет — это важно.

Что это значит для инвесторов? На рынке появится ещё порядка 10% акций. Это не выпуск новых акций, а продажа существующих — это хороший момент. Однако, если предложение акций увеличивается, то цена снижается. Единственное, если компания действительно постепенно будет реализовывать это в течение 3 лет, то рынок может и не отреагировать, а вот если сделает одномоментно, то увидим снижение котировок. А как Вам акции компании? Есть ли они в Вашем портфеле? Если полезно, ставьте 🔥 #акции #X5 💎 В обнимку с финансами🤩boost

На бирже появились новые облигации 💎 Недавно мы говорили, что Минфин анонсировал выпуск новых ОФЗ: 3 бумаги с постоянным купоном и 2 - с переменным. В конце октября одна из ОФЗ с постоянным купоном уже появилась на бирже. Это ОФЗ 26252, в текущий момент она торгуется по 91,8% от номинала, что при купоне в 12,5%, даёт текущую купонную доходность в 13,62%. А вчера на аукционе, проводимом Минфином, появились ОФЗ с переменным купоном - 29028, 29029. На текущий момент данные бумаги уже можно купить на бирже, текущая цена на них в районе 94%. Из главных особенностей этих ОФЗ 29028 и 29029 - купоны платятся 4 раза в год и купон привязан к ставке RUONIA.

RUONIA (англ. Ruble Overnight Index Average) — это «эталонная» процентная ставка по межбанковским кредитам в рублях на условиях «овернайт».

🟢 Что касается меня, я не планирую эти облигации добавлять в свой портфель, а вот ОФЗ 26253 и 26254 жду. Здесь вся информация по новым выпускам ОФЗ. А как Вам данные выпуски? Будете включать их в свой портфель? Если полезно, ставьте 🔥 #облигации #ОФЗ 💎 В обнимку с финансами🤩boost

Акции ⛽️ Лукойла упали ниже 5000 Лукойл продолжает падение. На текущий момент бумаги стоят 4940 - это минимум за последние более чем 2 года. Причины падения в целом понятны: 1️⃣ Санкции: 22 октября США ввели блокирующие санкции против ЛУКОЙЛа. 2️⃣ Сорванная сделка: Компания договорилась о продаже зарубежных активов Gunvor Group, но покупатель отозвал предложение после предупреждения Минфина США. 3️⃣ Форс-мажор: Компания объявила форс-мажор на крупном иракском месторождении Западная Курна-2 из-за санкций. 4️⃣ Перенос на неопределенное время совета директоров по дивидендам: Лукойл должен был уже обсудить дивиденды по итогам 9 месяцев, но отложил это решение. Последствия: Введенные санкции однозначно окажут негативное влияние на выручку, прибыль и денежные потоки компании. Сейчас вопрос только в том, насколько сильное это будет воздействие, как быстро компания сможет решить стоящие перед ней вызовы. Кроме того, ситуацию усугубляют низкие цены на нефть и крепкий рубль, что давит на всю нефтегазовую отрасль. 👛 Дивиденды: Пока перспективы промежуточных дивидендов туманны. По мнению аналитиков возможны их отмена или перенос на следующий год. Что касается меня, я пока смотрю за ситуацией в стороне. Хотя Лукойл люблю, особенно, как их постоянный клиент. Заправляюсь только у них) Бумаги, которые есть в портфеле, не планирую продавать на панике, но и докупать пока не буду. А как думаете Вы, до какой цены опустятся котировки Лукойла? Если полезно, ставьте 🔥 #акции #LKOH 💎 В обнимку с финансами🤩boost

5 облигаций от ослабления рубля 💎 В последние несколько месяцев рубль "держится бодрячком", однако эксперты ожидают его ослабления уже к концу года. Если честно, то с позиции государства не выгоден сильный рубль, ведь внутри страны расчёты у нас ведутся в рублях, а значит можно получить больше денег на финансирование расходов за счет экспорта, если рубль будет слабее. В период дефицита бюджета и сокращения нефтегазовых доходов в целом, рано или поздно мы к этому придём. Ниже привела ТОП-5 облигаций от аналитиков "Цифра брокера", которые могут защитить от валютных рисков. 1️⃣ Газпром капитал-ЗО27-2-Д

Газпром капитал - компания, которая используется для привлечения финансирования для Газпрома.

• Доходность: 7,68% • Купон: 2,99% (два раза в год) • Текущая купонная доходность: 3,22% • Цена облигации: 93,03% • Номинал: 1000 $ • Рейтинг: ААА • Дата погашения: 29-06-2027 Плюсы: Высокая ликвидность, надежность эмитента первого эшелона. 2️⃣ ГТЛК-ЗО27-Д

ГТЛК — государственная транспортная лизинговая компания — крупнейшая лизинговая компания России.

• Доходность: 9,97% • Купон: 4,69% (два раза в год) • Текущая купонная доходность: 5,00% • Цена облигации: 93,85% • Номинал: 1000 $ • Рейтинг: АА- • Дата погашения: 10-03-2027 Плюсы: Уровень надежности сравним с рейтингом ААА, но с премией в 2,5% к их доходности. Поддержка государства. 3️⃣ ГТЛК-ЗО28-Д • Доходность: 9,08% • Купон: 4,76% (два раза в год) • Текущая купонная доходность: 5,19% • Цена облигации: 91,70% • Номинал: 1000 $ • Рейтинг: АА- • Дата погашения: 26-02-2028 Плюсы: Срок погашения в 2028 г. Торгуется с премией ~2% к бумагам эмитентов с высшим рейтингом. 4️⃣ Евразхолдинг Финанс-003Р-03 • Доходность: 7,84% • Купон: 9,49% (два раза в год) • Текущая купонная доходность: 9,27% • Цена облигации: 102,40% • Номинал: 100 $ • Рейтинг: АА • Дата погашения: 08-03-2027 Плюсы: Высокий купон — 9,5%. Компания сохраняет запас прочности. Низкий номинал в отличие от других бумаг. 🟢 Лично меня в этой бумаге смущает то, что заимствование оформляется через "компанию-прослойку" для предприятия АО "ЕВРАЗ НТМК". Чем больше звеньев в цепочке, тем больше может возникнуть непредвиденных ситуаций. 5️⃣ Полипласт-П02-БО-03

АО «Полипласт» — холдинговая компания, которая является крупнейшим в России производителем специализированных промышленных химикатов для строительной отрасли, а также выпускает промышленные химикаты для нефтедобычи, металлургии, кожевенной отрасли, производства чистящих и моющих средств. В состав холдинга входят 4 основных и 8 вспомогательных заводов, 4 научно-технических центра, более 25 лабораторий.

• Доходность: 13,35% • Купон: 13,75% (12 раз в год) • Текущая купонная доходность: 13,56% • Цена облигации: 101,40% • Номинал: 100 $ • Рейтинг: А • Дата погашения: 11-03-2027 Плюсы: Высокая доходность в валюте. Низкий номинал в отличие от других бумаг. Компания растет, несмотря на увеличение долговой нагрузки. Два дня назад агентство НКР повысило кредитный рейтинг компании с A-.ru до A.ru, прогноз — стабильный. 🟢 Если честно, на текущий момент в моём портфеле нет валютных облигаций. Что касается этой подборки, то облигации с номиналом 1000 $ я не рассматриваю, с таким номиналом портфель диверсифицируют немногие. Возможно, рассмотрю для себя выпуск Полипласта. Кстати, сегодня Минфин заявил о выпуске двух новых облигаций в юанях сроком на 3 и 7 лет. Правда номинал опять большой - 10 000 юаней. Если полезно, ставьте 🔥 не инвестиционная рекомендация #облигации 💎 В обнимку с финансами🤩boost

Что любят частные инвесторы? 💎 Мосбиржа ежемесячно публикует структуру портфеля, состоящую из 10 наиболее популярных бумаг у частных инвесторов. Этот портфель и получил название "народный портфель". Предлагаю взглянуть на структуру народного портфеля за октябрь ТОП-10 акций, наиболее популярных в портфелях частных инвесторов, выглядел следующим образом: • обыкновенные акции 🏦 Сбербанка (#SBER) — 29,1% • привилегированные акции 🏦 Сбербанка (#SBERP) — 7% • акции 🛢️ Лукойл (#LKOH) — 13,8% • акции 🏭 Газпром (#GAZP) — 13,5% • акции 🏦 ВТБ (#VTBR) — 8,1% • акции 🏦 Т-Технологии (#T) — 6,8% • акции 📱 Яндекс (#YDEX) — 6% • акции 🏪 X5 (#X5) — 5,3% • акции 🌟 Полюс (#PLZL) — 5,2% • акции 🏭 Норникель (#GMKN) — 5,2% При этом Норникель вытеснил из народного портфеля акции Роснефти, которые потеряли свою популярность в результате введенных санкций. Лукойл при это потерял 0,9%, эта доля перешла в основном в Сбербанк, у которого доля по обыкновенным акциям увеличилась на 1,1%. А насколько совпадает Ваш портфель с народным выбором? Если полезно, ставьте 🔥 #акции #ТОП 💎 В обнимку с финансами🤩boost

Яркая причина начать инвестировать прямо сейчас 💎 Если вы ещё сомневаетесь, почему надо обязательно инвестировать, покажу вам статистику. Лично меня она всегда пугает... 1️⃣ По данным СФР, средняя страховая пенсия по старости среди неработающего населения на 1 октября 2025 года в России — ₽25 847,43. 2️⃣ ТОП-10 регионов, в которых зафиксирован максимальный размер средней пенсии, выглядит так: • Чукотский автономный округ — ₽46 297,29 • Ненецкий автономный округ — ₽40 924,38 • Магаданская область — ₽39 933,72 • Камчатский край — ₽39 488,35 • Ямало-Ненецкий автономный округ — ₽38 268,24 • Ханты-Мансийский автономный округ, Югра — ₽38 105,48 • Республика Саха (Якутия) — ₽35 794,36 • Мурманская область — ₽34 890,2 • Сахалинская область — ₽34 786,84 • Тюменская область — ₽33 417,83 • в Москве — ₽27 154,72 в Санкт-Петербурге — ₽28 436,62 🟢 Кстати, несмотря на то сколько вам лет, на сайте https://es.pfrf.ru/pensCalc/ Вы можете посмотреть размер своей уже заработанной пенсии. Возможно, именно это заставит вас задуматься об инвестициях ещё больше. Также можно посмотреть через госуслуги или, например, приложение Сбербанка. А Вы следите за размером своей потенциальной пенсии? Если полезно, ставьте 🔥 #личные_финансы 💎 В обнимку с финансами🤩boost

⛽️ ЛУКОЙЛ. Что делать с акциями сейчас? Смотреть: https://t.me/+F0hHlhVWqhwyOWRk Выложил полный разбор санкций, новую справедливую цену и идеальные точки входа/выхода. Читайте, повторяйте, зарабатывайте. #промо

Зафиксирован рекордный за год отток из облигационных фондов 💎 В октябре сумма оттока составила -12,4 млрд рублей (новый антирекорд). Хотя надо быть честным, в сентябре был приток средств, в 4 раза превышающий октябрьский отток. Причина: Инвесторы ожидали более значительного снижения ключевой ставки от ЦБ, но банк опустил ее лишь на 0,5% и дал сигналы о возможности сохранения высокой ставки для борьбы с инфляцией. Куда же ушли эти средства? На рынке произошло перераспределение средств они не ушли с рынка, а были перемещены в более консервативные фонды. Чистый приток в октябре 2025 года составил 64 млрд рублей (в 8 раз выше, чем в сентябре). Приток показали два типа фондов: ➡️ ПИФы облигаций с плавающим купоном. Они не несут процентного риска, так как ставка привязана к ключевой ставке ЦБ. ➡️ Валютные ПИФы. Выигрывают от слабости рубля. Примерная структура портфелей облигационных ПИФов в настоящее время: 1️⃣ Корпоративные облигации (66% портфеля): - Транспортные компании — 13,1% - Банки — 12,2% - Нефтегазовый сектор — 10,7% - Другие финансовые компании — 9% - Черная металлургия — 8,5% 2️⃣ Государственные облигации: Доля в портфелях ПИФов выросла с 19,2% до 27,5%. Инвесторы активно покупали их с начала года, чтобы зафиксировать высокую доходность перед ожидаемым снижением ставок. 3️⃣ Самыми популярными стали бумаги: - «Русгидро» (погашение в 2028) — 20,3 млрд руб. - «Атомэнергопром» (погашение в 2030) — 13,2 млрд руб. - «Газпромнефть» (погашение в 2027) — 11,4 млрд руб. А вы инвестируете через облигационные фонды? Если полезно, ставьте 🔥 #облигации #фонды 💎 В обнимку с финансами🤩boost

Какие дивиденды ждать от 🏦 Сбера Мы недавно рассматривали отчёт компании и прикидывали возможные дивиденды за 2025 год. Надо сказать, что наш расчет сегодня подтвердил Герман Греф:

«Планируем, что в этом году мы получим прибыль примерно на шесть процентных пунктов выше, чем в прошлом году. Поэтому в следующем году дивиденды будут у нас выше», — сказал Греф

Напомню, что за 2024 год банк выплатил 34,84 рубля на акцию. Получается, что ждём по итогам года примерно 36,93. Кстати, Сбер лишь раз пропустил дивидендные выплаты в 2022 году, так что он достаточно пунктуален в своих прогнозах. Динамику выплат можно найти здесь. А вы держите акции Сбера под дивиденды? Если полезно, ставьте 🔥 не инвестиционная рекомендация #акции #дивиденды #SBER #SBERP 💎 В обнимку с финансами🤩boost

Серебро продолжит рост? 💎 Серебро, как и золото, показало отличный рост за последние 5 лет - в районе 360%. Однако аналитики ВТБ Мои Инвестиции считают, что данный рост будет продолжен в течение года. 🔼 Они прогнозируют рост цены серебра до $60 за унцию. Это означает потенциал роста около 25-29% от текущих уровней. Аргументы в пользу роста: ➡️ Денежная политика ФРС: Ожидается смягчение политики, как это может повлиять на на цены, рассматривали на примере золота. ➡️ Жесткий дефицит рынка: Рынок серебра находится в дефиците, превышающем 30% от спроса. Существующих запасов может хватить всего на 3 года. ➡️Промышленный спрос: Более 60% спроса обеспечивает промышленность, в первую очередь — стремительно растущее производство солнечных панелей. Прогнозы аналитиков по золоту есть тут. А как думаете Вы, увидим ли мы в течение года серебро по $60 за унцию? Если полезно, ставьте 🔥 не инвестиционная рекомендация #серебро 💎 В обнимку с финансами🤩boost