igotosochi | инвестиции

💼 Мой портфель акций на 28 марта 2026. 3,354 млн рублей. Покупка акций под пассивный доход

Волатильность не щадит портфель, который скачет как пинг-понговый мячик по столу. В первой половине марта вверх, во второй вниз. Посмотрел, как идут успехи у портфеля в целом и целевых значений всех акций в отдельности. Размер портфеля составляет 3,354 млн рублей.

⏳ Предыдущий срез был 16 марта.

Акции занимают 35,70% от всего портфеля. Если взять только биржевой (без депозитов), это 41,75%. Целевая доля акций в биржевом портфеле 40%, реальная заметно выше. 🧮 Учёт веду в специальном сервисе, куда агрегируются все счета.

🛍 Покупки акций во второй половине марта

• Яндекс — 1 акция
• Т-Технологии — 1 акция
• X5 — 1 акция

Потратил на акции в этот раз очень мало — около 8 тысяч рублей. Про все покупки первой половины марта писал в отдельном посте.

По плану у меня была покупка трёх акций: Яндекс, Т и иксы. Собственно, их и купил. Купил мало, потому что основная часть бюджета была потрачена в первой половине месяца. Выбирать, что купить, просто, ведь есть стратегия. Кто отстал, тот и прыгает в корзину.

В зелёной зоне Роснефть, Новатэк, Северсталь, Магнит и Газпром нефть. В красной — Совкомбанк, Яндекс, Т-Технологии, X5 и НЛМК. Остальные жёлтенькие.

Красноты прибавилось. Ну а что поделать, такова селяви, таков рынок. Акции не дорожают и не дешевеют синхронно. Кто бы мог подумать, что Роснефть будет у меня в портфеле первой? Вот и я не мог.

🟢 выше целевой доли 
🟡 ниже целевой доли, дельта < 0,5%
🔴 ниже целевой доли, дельта > 0,5%

Главные кандидаты на покупку во второй половине марта: Яндекс, Т и иксы. Не опять, а снова! Ну и во вторую очередь НЛМК и Совкомбанк. Если получится. Но всё опять может перевернуться с ног на голову.

Закупился в этот раз откровенно без героизма. Но помним, что каждая новая акция — это потенциальное увеличение пассивного дохода в будущем, так что продолжаем. 

💬 Скоро дивидендный сезон. Кто главные дивидендные коровы ваших портфелей?

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣ #портфельакций

Внимание!

Финам наградил нашего коллегу Романа Дмитриева званием "Легендарный трейдер".

Торговля российскими акциями принесли ему +10 000% и он делится точкой входа СОВЕРШЕННО бесплатно. Каждый день он публикует акции с ростом 25-50% и сроком до одного месяца.

Ссылка на Романа: https://t.me/+n2TClFy9Fa4yZDli

Успейте подписаться, потом ещё спасибо скажете. ❤️

😸 Закупка под пассивный доход. Пополнил брокерский счёт на 100 000 в марте. Что купил? Часть 2

Вот и первый квартал года пролетел, нифига себе. Но это всё лирика, а покупки, которые я совершил на бирже, настоящие. Конечно же, все покупки не простые, а под пассивный доход. Кроме мартовского пополнения на сотку также насыпались купоны и рента. Дивидендов в марте нет.

Дважды в месяц я рассказываю о покупках. Про покупки первой половины марта можно почитать тут. Ну а во второй половине марта я покупал только всё хорошее и не покупал ничего плохого — иначе злые духи могут покарать, а это печально.

🎯 Цель на год

Цель на 2026 год — пополнение min/max 1,2/2,4 млн. Подробнее рассказывал в отдельном посте. Все активы генерят пассивный доход. На данный момент за 2026 год пополнения составляют 300 тысяч.

Кстати, жду вычет 52 000 за ИИС. Должен прийти в апреле. Значит можно будет закупиться посильнее.

📰 Контекст

У нас снизилась ключевая ставка до 15%, что можно считать позитивом, особенно для долгового рынка. Трамп твитит про сделку с Ираном, но пока непонятно, что там будет дальше. Переговоров пока нет. После бурного роста рыночек падает.

🫣 1865 из 2000 длинных ОФЗ

Продолжаю ОФЗ-челлендж и покупаю ОФЗ. Беру ОФЗ 26230. Этот выпуск активно реагирует на ДКП. Кроме того, на месте 1000 штук ОФЗ 26243.

На этот раз я их взял самую малость! Да и вообще, в первой половине марта столько денег потратил, что на вторую половину денег осталось немного.

Корпоратов брал на размещениях (обделили, не всё выдали), ну и три юаньки РЖД взял, потому что погасились юаневые выпуск Славянск ЭКО и Совкомфлота и нужно было переложиться во что-то другое юаневое. Но прикупил я не только гособлигаций. Покупаю всё хорошее, ничего плохого не покупаю. 

📦 Что по недвижке?

Долю недвижки нужно увеличивать по стратегии, так что покупать нужно постоянно. Красноярск набрал достаточно пока что, так что далее покупаю то, чего в портфеле недостаточно, а именно: Акцент IV, Парус-НОРД, Парус-Триумф, Парус-ЗОЛЯ. Последние два фонда хочу до 100 паёв довести для начала.

В ЗПИФ-таблице я обновил все данные по выплатам. Новых фондов с прошлого раза не добавлял, продолжаю ждать новые фонды от Паруса, ну и ещё кто-нибудь вдруг появится.

✅ Что по акциям?

С акциями полный порядок, нефтянка то туда, то сюда, остальные сектора тоже подколбашивает. Вот, например, Яндекс после взлёта перешёл к нырянию. Но на этот раз я не переобулся! Купил то, что планировал!

🏆 Пассивный доход в марте

Дивидендов в марте нет, остаются купоны и рента. Март продолжает тренд февраля и станет одним из самых грустных месяцев года. В феврале вышло 52 тысячи, в марте примерно столько же, видимо. Пока что в марте 29 000.

🛒 Покупки первой половины марта

• ОФЗ 26230 — 15 облигаций
• Сэтл 2Р7 — 10 облигаций
• ЭкоНива 1Р1 — 4 облигации
• Р-Вижн 1Р3 — 3 облигации
• РЖД 1Р-51R CNY — 5 юаневых облигаций
• Яндекс — 1 акция
• Т-Технологии — 1 акция
• X5 — 1 акция
• Акцент IV — 5 паёв
• Парус-НОРД — 5 паёв
• Парус-Триумф — 10 паёв
• Парус-ЗОЛЯ — 10 паёв

Собственно, на этом всё. Покупок мало, потому что в первой половине марта было много.

В планах на апрель: покупать всё хорошее, не покупать ничего плохого — вот такой отличный план, надёжный, как швейцарские часы.

💬 А вы что покупали в марте?

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣#чтокупил

Телеграму кранты. Останемся на связи🤝

Друзья и коллеги, замедление продолжается, не думаю, что долго осталось до полной блокировки.

Подписывайтесь на МАХ, там коллеги будут добавлять аналитики по рынку и выкладывать эксклюзивный материал - ССЫЛКА НА КАНАЛ.

Начинают работу. Заходите, команда будет нести пользу и в ТГ, и в МАХ.

🏦 Где дивиденды, Сбер? Стоит ли покупать акции Сбербанка под пассивный доход? Дивидендная политика, показатели, перспективы

Зелёная кэш-машина ежегодно радует как любителей пассивного дохода, так и любителей роста стоимости акций. Как говорит Герман Оскарович, два лучших варианта вложения денег — это депозит в Сбере и акции Сбера. Сложно не согласиться. Продолжаем дивидендные разборы, сегодня смотрим Сбер, историю дивидендов, дивидендную политику и перспективы банка. Поехали!

🏦 Сбер — российский финансовый конгломерат, самый большой универсальный банк России и Восточной Европы. Является системно значимым банком и зелёной кэш машиной. Активно развивает нефинансовый сектор, приобретает стартапы и адаптирует под свою экосистему.

🤑 Дивидендная политика

Целевой уровень дивидендов у Сбера — 50% чистой прибыли по МСФО. Платят раз в год, но Греф обещал подумать об увеличении частотности. Дивидендная доходность — одна из самых высоких в секторе.

💸 История дивидендов

Сбербанк радует дивидендами с 2002 года, за эти годы лишь в 2022 году не было дивидендов. Рост дивидендов радует. Например, в 2015 году выплата была всего 45 копеек, а в 2025 году дивиденд составил 34,84 рубля. Тренд с тех пор (с 2015 года) восходящий.

По префам и обычке дивиденды платятся одинаковые, так что посмотрим обычные акции, но префы сейчас самую малость дешевле.

Дивдоходность Сбер-ао за последние 10 лет (2016–2025): 1,41%, 4%, 5,6%, 6,43%, 8,23%, 5,84%, 0%, 10,49%, 10,52%, 10,65%

Средняя дивдоходность за 10 лет: 6,32%

Сбер — это зелёная кэш машина, выплачивающая всё больше и больше дивидендов, радуя своих акционеров.

💸 Сколько акций нужно, чтобы жить на дивиденды?

По прогнозам экспертов, дивиденды в ближайшие годы будут стабильными. Можно рассчитывать на 38–42 рубля на акцию.

Как видим, акции Сбера идеально подходят для получения пассивного дохода: дивиденды регулярные, тренд положительный. Чтобы получать до налогов 1,2 млн в год (в среднем 100 тысяч в месяц), нужно иметь примерно 35–38 тысяч акций (примерно 11–12 млн рублей). Это до налогов, учтите!

💰 Ближайшие дивиденды

Традиционно Сбер платит дивиденды раз в год, так что весной ждём рекомендацию и где-то летом отсечку. Ориентировочно в июле.

📈 Последний отчёт

Посмотрим кратко финансовые результаты по МСФО за 2025 — это последняя отчётность.

✅ Чистая прибыль: 1 705,9 млрд рублей (рост на 7,9% по сравнению с 2024 годом).

📛 Рентабельность капитала (ROE): 22,7% (незначительное снижение с 24% в предыдущем году).

✅ Чистый процентный доход: 3 556,0 млрд рублей (+18,5% год к году).

📛Чистый комиссионный доход: 833,7 млрд рублей (снижение на 1,1% из-за высокой базы прошлого года).

✅ Чистая процентная маржа: 6,2% за весь год (в 4 квартале выросла до 6,46%).

📛 Операционные расходы: 1 237,4 млрд рублей (+16,5%).

✅ Отношение расходов к доходам (CIR): 30,3%.

Прибыль на одну обыкновенную акцию: 77,8 рубля (+8,0% к 2024 году).

🛍 Такое мы берём?

Ещё как берём, не зря же эта зелёная кэш машина является самой популярной компанией у инвесторов. Сбер показывает устойчивый рост показателей, платит дивиденды, умеет зарабатывать как на мягкой, так и на жёсткой ДКП. Акции Сбера можно описать одним единственным эмодзи, и все поймут, о чём речь — это 💚. У меня в портфеле пока что 1030 акций, а постепенно будет ещё намного больше.

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣ #акции

🤪 10 трэш-облигаций с доходностью до 37%

ЦБ посчитал, что 5% инвесторов инвестируют в то, во что другие 95% инвесторов не инвестируют. Да-да, это трэш-бонды с неинвестиционным рейтингом, а также банкроты. Давайте посмотрим, что по трэшачку!

⚙️ Параметры: Рейтинг BB- и ниже. Риски такие, что фаберже трясутся от страха. Фиксы от 1 года. Для особых гурманов есть выпуски с офертой или амортизацией!

Урожай БО-04, BB-
• ISIN: RU000A108FE8
• Погашение: 11.11.2027
• Доходность: 37,63%
• Цена: 83,7%
• Купон: 20%
• ТКД: 23,88%
• Купонов в год: 4

Уральская Сталь БО-001Р-05, BB-
• ISIN: RU000A10CLX3
• Погашение: 15.02.2028
• Доходность: 34,73%
• Цена: 83,3%
• Купон: 18,5%
• ТКД: 22,22%
• Купонов в год: 12

Сегежа 003P-08R, BB-
• ISIN: RU000A10DY50
• Погашение: 10.06.2028
• Доходность: 26,25%
• Цена: 100,8%
• Купон: 24%
• ТКД: 23,81%
• Купонов в год: 12

КЛВЗ КРИСТАЛЛ 001P-04, BB-, с амортизацией
• ISIN: RU000A10DSU2
• Погашение: 11.12.2028
• Доходность: 20,7%
• Цена: 107,82%
• Купон: 23,5%
• ТКД: 21,8%
• Купонов в год: 4

Векус БО-01, B+, с офертой
• ISIN: RU000A10D4E4
• Погашение: 01.10.2028, ⚠️ оферта 20.04.2027
• Доходность: 31,79% к оферте
• Цена: 99,15%
• Купон: 27%
• ТКД: 27,23%
• Купонов в год: 12

СибСульфур БО-01-001P, B, с амортизацией
• ISIN: RU000A1098T4
• Погашение: 12.08.2027
• Доходность: 32,55%
• Цена: 95,98%
• Купон: 25%
• ТКД: 26,05%
• Купонов в год: 4

Л-Старт БО-01, B, с амортизацией
• ISIN: RU000A10CLZ8
• Погашение: 24.08.2029
• Доходность: 32,45%
• Цена: 101,7%
• Купон: 30%
• ТКД: 29,5%
• Купонов в год: 4

ПКФ 001Р-01, B, с офертой
• ISIN: RU000A10E7U2
• Погашение: 25.01.2029
• Доходность: 30,74%
• Цена: 97,3%
• Купон: 26,5%
• ТКД: 27,23%
• Купонов в год: 12

ПЭТ ПЛАСТ 001Р-01, B, с амортизацией
• ISIN: RU000A10D4S4
• Погашение: 05.10.2028
• Доходность: 26,05%
• Цена: 104,28%
• Купон: 26%
• ТКД: 24,93%
• Купонов в год: 12

Рекорд Трейд БО-01, B
• ISIN: RU000A1082M3
• Погашение: 06.03.2027
• Доходность: 24,45%
• Цена: 98,24%
• Купон: 20%
• ТКД: 20,36%
• Купонов в год: 12

Ну, как говорится, на свой страх и риск и не является ИИР. На мой взгляд, сейчас не лучшее время для отъявленных ВДО. 💬 Есть у кого-то что-нибудь из этого списка? Или что самое трэшовое есть в портфелях?

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣ #облигации

Есть ли светлое будущее у Евротранса? ⛽️

Отличный пост на эту тему вышел у моего коллеги Даниила. Он подробно разобрал ситуацию с облигациями Евротранса, оценил их денежные потоки и объяснил, когда ждать дефолт. Рекомендуем почитать.

На днях Даниил выпустил еще один пост, проанализировал, новые иски к Евротрансу на сумму в 3,3 млрд рублей и посчитал, стоит ли покупать их облигации и акции.
Интересно 👍

Даниил, автор канала «Что за Инвестор», делает большие обзоры компаний, за месяц он разобрал аж 15 компаний, это — НоваБев, ВТБ, Роснефть, Евротранс, МТС, ЦИАН, Ренессанс, Аэрофлот, Хэдхантер, Т-Технологии, Лукойл и Сбер

Все обзоры вы можете посмотреть в его канале.

Даниил ведет публичный портфель на 30 млн рублей из акций + ОФЗ. Вы открыто можете посмотреть компании, которые он держит в портфеле, портфель обгоняет рынок на 14 пп. с начала 2025 года.

Предлагаем вам подписаться на канал Даниила, чтобы читать компетентную аналитику по российскому рынку.

Получить доступ можно по ссылке: https://t.me/+Zfb_L6I7MLA5NGVk

🏦 Топ-10 длинных ОФЗ под пассивный доход — какие доходности сейчас?

Мой облигационный портфель на треть, даже больше, состоит из длинных ОФЗ, и они показывают себя очень хорошо. Потенциал ещё не исчерпан, так что и новые покупки в силе, а что вообще они сейчас дают по доходности и ТКД после очередного снижения ключа до 15%?

Купоны обеспечат стабильный пассивный доход, а рост цен при снижении ключа обеспечит повышенную доходность. Всего таких ОФЗ (фиксы длиннее 10 лет без амортизации) в обращении 10 штук. Помним, что чем выше дюрация, тем сильнее будет меняться цена облигации при изменении ключевой ставки. По всем выпускам купоны полугодовые.

ОФЗ 26246
• ISIN: SU26246RMFS7
• Погашение: 12.03.2036
• Дюрация: 5,48
• Доходность: 14,58%
• ТКД: 13,48%
• Текущая цена: 89,02%
• Купон: 12%

ОФЗ 26247
• ISIN: SU26247RMFS5
• Погашение: 11.05.2039
• Дюрация: 6,26
• Доходность: 14,55%
• ТКД: 13,72%
• Текущая цена: 89,27%
• Купон: 12,25%

ОФЗ 26248
• ISIN: SU26248RMFS3
• Погашение: 16.05.2040
• Дюрация: 6,44
• Доходность: 14,52%
• ТКД: 13,74%
• Текущая цена: 89,15%
• Купон: 12,25%

ОФЗ 26243
• ISIN: SU26243RMFS4
• Погашение: 19.05.2038
• Дюрация: 6,41
• Доходность: 14,47%
• ТКД: 12,92%
• Текущая цена: 75,85%
• Купон: 9,8%

ОФЗ 26240
• ISIN: SU26240RMFS0
• Погашение: 30.07.2036
• Дюрация: 6,65
• Доходность: 14,24%
• ТКД: 11,07%
• Текущая цена: 62,20%
• Купон: 7%

ОФЗ 26230
• ISIN: SU26230RMFS1
• Погашение: 16.03.2039
• Дюрация: 6,82 🤑
• Доходность: 14,26%
• ТКД: 12,10%
• Текущая цена: 63,49%
• Купон: 7,7%

ОФЗ 26238
• ISIN: SU26238RMFS4
• Погашение: 15.05.2041
• Дюрация: 7,57 🤑
• Доходность: 13,72%
• ТКД: 11,82%
• Текущая цена: 60,05%
• Купон: 7,1%

ОФЗ 26250
• ISIN: SU26250RMFS9
• Погашение: 10.06.2037
• Дюрация: 5,96
• Доходность: 14,67% 💥
• ТКД: 13,64%
• Текущая цена: 87,96%
• Купон: 12%

ОФЗ 26253
• ISIN: SU26253RMFS3
• Погашение: 06.10.2038
• Дюрация: 5,99
• Доходность: 14,61% 💥
• ТКД: 13,90% 🚀
• Текущая цена: 93,49%
• Купон: 13%

ОФЗ 26254
• ISIN: SU26254RMFS1
• Погашение: 03.10.2040
• Дюрация: 6,29
• Доходность: 14,63% 💥
• ТКД: 13,97% 🚀
• Текущая цена: 93,07%
• Купон: 13%

🤔 Что выбрать?

Максимальную ТКД (текущая купонная доходность) дают 26253 и 26254. Они обеспечат самый высокий пассивный доход. Отмечены 🚀

С идеей под снижение ключевой ставки стоит выбирать самые чувствительные — с максимальной дюрацией: 26238 и 26230. Отмечены 🤑

Самая высокая доходность YTM у 26250, 26253 и 26254. Но последние две ещё самые дорогие. Отмечены 💥

Самые новые: 26250, 26253 и 26254 — если вдруг кто-то упустил. Свежак 2025 года!
Для любопытных нумерологов: 26251 и 26252 тоже есть, но они короче.

Какие лучше? Да как-то неизвестно, поскольку непонятно, когда будет какая ключевая ставка. Выбирайте сами, кому что по душе;) У меня в портфеле большая доля 26243 (самый сбалансированный выпуск), также я покупаю 26230 (под переоценку на ДКП). Также ОФЗ помогают более равномерно распределять пассивный доход в течение года.

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣ #облигации

🤷‍♂️ Почти половина инвесторов не знают, почему их так называют, ведь у них нет денег

ЦБ опубликовал исследование рынка розничных инвестиций. И знаете что? У половины инвесторов портфели до 100 тысяч рублей. Впрочем, 100 тысяч рублей — не так уж и мало, как может показаться, но на самом деле это так уж и мало.

Если же взять только неквалифицированных инвесторов, то у 54,8% портфели до 100 000 рублей. У 26,6% портфели от 100 до 500 тысяч. Но самое любопытное, что есть 0,02% неквалифицированных инвесторов, у которых портфели более 100 млн рублей. И им плевать на статус квала! Кто вы, воины?

Приколы на этом не кончаются. Среди квалов 10% имеют портфели до 100 тысяч рублей. А до 1 млн рублей — почти 40%. Портфели от 1 млн до 5 млн имеет примерно треть квалов. Суровые и беспощадные условия становления квалом не оставляют инвесторам ни малейшего выбора…

Что ещё интересного в исследовании?

Квалов 13%, а неквалов 87%.

Количество розничных инвесторов с портфелем более 10 тысяч с 2022 года выросло в 2 раза.

Розничные инвесторы формируют около 69% оборота торгов на рынке акций. Но это ни для кого не секрет.

Большинство частных инвесторов держат позиции от одного месяца до трёх лет.

Позиция по акциям держится в среднем почти 5 лет.

В среднем, чем меньше портфель у инвестора, тем больше в нём акций. Чем портфель больше, тем больше в нём облигаций. В процентном отношении.

Более 80% объёма торгов проворачивают квалифицированные инвесторы.

На рынке присутствует много инвесторов, которые вкладываются практически только в акции (49%), при этом мало инвесторов, которые инвестируют только в облигации (6%).

Основную долю облигационного портфеля инвесторов (72%) составляют ценные бумаги эмитентов с рейтингом ААА или ОФЗ.

На долю облигаций без рейтинга (в том числе дефолтные) приходится около 5% вложений, в них инвестируют около 14% инвесторов!

Из фондов 75% объёма вложений — денежный рынок.

Вместо выводов

Как видим, инвестор — это не только ценный мех, но и портфель до 100 тысяч рублей. Тут ЦБ лукавит, конечно. Ранее он ещё и пустые портфели считал, но их так много, что лучше не считать (более половины всех открытых портфелей можно закрыть, потому что там дырка от бублика).

Рынок сильнее всего зависит от квалов с мегапортфелями от 100 млн, но стоит помнить, что есть ещё институциональные инвесторы (юрлица), но они сейчас плотно сидят в облигациях.

Ну и показательно, что более половины квалов — с небольшими портфелями, то есть, скорее всего, накрутили обороты. Надеюсь, ни один квал с портфелем до 100 тысяч рублей не пострадал.

Кстати, вот ссылка на само исследование, делитесь, что ещё интересное в нём увидите.

🗻 igotosochi 🗻 igotosochi MAX ⭐️ boost 🧮 учёт инвестиций #️⃣ #давайтепосчитаем